Saat menabung untuk masa pensiun, investor harus membeli saham perusahaan yang dominan di industri dan memiliki metrik keuangan yang solid. Perusahaan harus memiliki sejarah panjang pertumbuhan yang solid, mantap dan harga saham yang kurang bergejolak dibanding pasar saham biasa. Dividen adalah kunci untuk pertumbuhan pendapatan dan portofolio. Perusahaan perlu berada dalam posisi untuk mempertahankan dividen saat ini dan berpotensi meningkat di masa depan.

Investor menginginkan stabilitas, pertumbuhan dan pendapatan. Menerapkan standar ketat ini ke Altria Group Inc. (NYSE: MO MOAltria Group Inc64.30 + 1. 33% Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ) menunjukkan bahwa stoknya mendekati sempurna untuk baik IRA atau Roth IRA.

Bisnis

Altria adalah produsen dan distributor produk tembakau terbesar di dunia. Mereknya yang populer termasuk tembakau tanpa asap Skoal dan rokok Marlboro. Ini memiliki lini produk yang kuat di pasar rokok elektronik yang trendi, ditambah jajaran produk baru yang pada dasarnya adalah permen dan permen karet yang dibuat dengan nikotin yang berasal dari tembakau.

Altria juga memiliki Ste. Michelle Wine Estates, koleksi lebih dari 30 label anggur botol-estat, dan 27% saham pembuat bir SABMiller. SABMiller saat ini dalam pembicaraan merger dengan Anheuser-Busch InBev. Altria akan memegang 10% saham di perusahaan gabungan.

Tembakau dan alkohol adalah bisnis yang sangat stabil. Pendapatan biasanya tidak turun selama kemerosotan ekonomi dan terus meningkat pada saat kemakmuran.

Metrik Keuangan

Altria memiliki $ 25 miliar penjualan dengan laba bersih lebih dari $ 5 miliar. Rasio harga terhadap pendapatan (P / E) adalah 21, dengan earning per share (EPS) sebesar $ 2. 66. Dividen saat ini $ 2. 26 per saham setiap tahun. Hasil dividen saat ini atas investasi adalah 4% sehat. Beta adalah 0. 78.

Apa arti metriknya?

Altria adalah perusahaan besar yang stabil dengan sejarah pertumbuhan penjualan dan pendapatan yang panjang. Analis percaya bahwa tingkat pertumbuhan pendapatan akan setidaknya 6% dan mungkin 10%. Pertumbuhan harga saham harus melacak pertumbuhan pendapatan.

Pembayaran dividen sebesar $ 2. 26 per saham sama dengan 85% dari EPS sebesar $ 2. 66. Seiring pertumbuhan pendapatan, sebaiknya pembayaran dividen. Altria suka menaikkan pembayaran dividen. Ini telah meningkatkan dividen setiap tahun selama 46 tahun terakhir. Harga saham juga meningkat seiring kenaikan dividen.

beta 0,9 berarti jika pasar umum turun 10%, Altria hanya akan turun sebesar 7,8%. Kebalikannya adalah benar di pasar yang sedang naik daun. Ini adalah saham dengan volatilitas rendah.

Seorang investor IRA tidak perlu khawatir tentang hal ini karena tidak masalah jika pasar naik atau turun, Altria akan terus mengaduk-aduk uang tunai.Di Altria, investor melihat saham yang secara realistis dapat memberikan return total jangka panjang sebesar 10% atau lebih dengan nilai investasi awal dan arus pendapatan meningkat lebih cepat daripada tingkat inflasi.

Resiko Downside

Semua investasi memiliki tingkat risiko. Altria, sementara risiko keuangan ringan, kuat dalam peraturan dan risiko hukum.

Altria telah menjual rokok selama bertahun-tahun. Rokok diketahui menyebabkan kanker. Sementara sebagian besar tuntutan hukum terhadap perusahaan rokok telah diselesaikan, masih ada beberapa tuntutan hukum bernilai miliaran dolar dalam sistem tersebut. Altria memiliki tim ahli yang menangani masalah hukum, dan risikonya telah dibangun dalam proyeksi konsensus analis. Namun, selalu ada kemungkinan putusan atau permukiman akan lebih besar dari perkiraan, yang akan berdampak negatif terhadap harga saham.

Altria selalu berada di bawah ancaman peraturan pemerintah yang meningkat, karena produk tembakau telah terbukti menyebabkan kanker dan produk berbasis nikotin bisa menjadi adiktif. Meskipun informasi ini tersedia bagi konsumen, banyak yang masih memilih untuk menggunakan produk tembakau. Pemerintah terus-menerus membuat peraturan baru dalam upaya mengurangi penggunaan ini dan biaya perawatan kesehatan terkait. Setiap peraturan baru bisa menjadi hambatan penjualan.

Perusahaan memiliki tim in-house yang besar yang ditujukan untuk melacak semua masalah peraturan dan pelobi yang memastikan peraturan baru condong sesuai keinginan perusahaan. Semua informasi ini disampaikan kepada eksekutif perusahaan dan bekerja dalam model bisnis. Analis keuangan telah memperhitungkan risiko ini saat membuat prediksi mereka.

Kesesuaian IRA

Altria memenuhi semua standar untuk investasi IRA yang baik dalam segala situasi. Ini adalah investasi berisiko rendah dan volatilitas rendah dengan potensi pertumbuhan yang solid dan dividen tetap besar. Ini adalah jenis investasi yang disukai oleh manajer portofolio, karena sesuai dengan klien di semua tahap investasi IRA.

Investor dalam tahap akumulasi mendapatkan pertumbuhan yang solid dengan imbal hasil dividen yang tinggi. Reinvestasi dividen merupakan salah satu faktor terpenting dalam return jangka panjang yang tinggi di pasar saham. Dividen dapat digunakan untuk mengumpulkan lebih banyak saham Altria, atau mereka dapat melakukan diversifikasi ke investasi lain.

Investor mendekati pensiun biasanya disarankan untuk memberikan proporsi aset mereka yang lebih tinggi ke saham konservatif atau obligasi. Altria dianggap sebagai saham konservatif. Dengan menginvestasikan kembali dividen menjadi obligasi, investor mendapatkan yang terbaik dari kedua dunia - portofolio yang terdiversifikasi menjadi investasi pendapatan berisiko rendah pada saat bersamaan sehingga memiliki pertumbuhan untuk tetap di depan inflasi.

Investor di masa pensiun mendapatkan imbal hasil 4%. Seiring perusahaan meningkatkan dividen, investor mendapatkan arus kas yang terus meningkat untuk mengimbangi inflasi. Pertumbuhan harga saham yang stabil memberikan pilihan untuk menarik modal tanpa penurunan nilai rekening.

Banyak penasihat investasi percaya bahwa memiliki portofolio saham individual lebih baik daripada berinvestasi pada reksa dana.Ada sedikit keragaman, namun investor berpengetahuan dapat menerima pengembalian yang lebih baik tanpa membayar biaya dan biaya reksa dana. Altria adalah saham yang sempurna untuk digunakan sebagai dasar untuk portofolio saham rekening pensiunan.

Roth IRA Suitability

Semua yang dikatakan tentang Altria dalam IRA berlaku untuk Roth IRA - dengan satu sudut ekstra.

Kontribusi IRA standar dapat dikurangkan sepenuhnya dari penghasilan, dan kontribusi kepada Roth IRA dibuat setelah pajak dibayar atas penghasilan. Distribusi dari IRA standar sepenuhnya dikenai pajak, namun distribusi yang berkualitas dari Roth IRA bebas pajak. Hasil imbal 4% Altria adalah arus kas bebas pajak yang besar kembali ke investor Roth IRA. Semua pendapatan atas akumulasi dividen juga bebas pajak.

Memutuskan untuk memberikan kontribusi kepada IRA atau Roth IRA memerlukan sejumlah perkiraan dan proyeksi mengenai kewajiban pajak masa kini dan masa depan. Konsultasikan dengan penasihat keuangan sebelum membuat pilihan.