Saham Perusahaan Boeing (NYSE: BA BABoeing Co266, 16 + 0. 79% Dibuat dengan Stok Utama 4. 2. 6 ) adalah pembelian yang baik untuk portofolio pensiun Anda. Sebagian besar manajer portofolio yang disurvei memiliki pandangan bullish terhadap perusahaan, dan beberapa rendering lainnya berpendapat netral. Sangat sedikit manajer portofolio yang merekomendasikan agar klien mereka menjual saham Boeing atau menghindari investasi di perusahaan.

Stok Boeing cocok untuk akun pensiun individual tradisional Anda (IRA) atau Roth IRA Anda. Kendaraan tabungan pensiun yang Anda pilih untuk saham Boeing Anda sebagian besar bergantung pada seberapa bullish Anda atau penasihat keuangan Anda berada di perusahaan itu. Jika Anda memproyeksikan keuntungan besar dari Boeing di tahun-tahun depan yang secara konsisten mengalahkan pasar, tambahkan saham Boeing ke Roth IRA Anda. Jika Anda mengharapkan perusahaan menunjukkan stabilitas namun tidak mengalami pertumbuhan yang luar biasa, stoknya lebih sesuai dengan IRA tradisional.

Sebagai aturan umum, saham konservatif yang menawarkan risiko rendah namun tingkat pengembalian yang rendah - dan terutama yang membayar dividen - lebih sesuai untuk IRA tradisional. Jenis IRA ini memberi Anda potongan pajak untuk kontribusi kualifikasi, yang memungkinkan Anda untuk memasukkan lebih banyak uang Anda untuk menghasilkan bunga majemuk. Anda dapat menunda pajak atas pendapatan dividen yang Anda investasikan kembali ke IRA Anda. Kelemahan dari IRA tradisional adalah ketika Anda menarik uang Anda saat pensiun, Anda harus membayar pajak atas keuntungan dengan tingkat bunga biasa. Untuk alasan ini, saham dengan yield tinggi lebih sesuai untuk Roth IRA. Meskipun Anda tidak dapat mengurangi kontribusi Roth IRA dari pajak Anda, keuntungan yang Anda dapatkan di Roth IRA tidak dikenakan pajak pada saat pensiun. Bergantung pada kelompok pajak Anda, Roth IRA dapat menyelamatkan Anda dari kehilangan sebanyak 39. 6% dari keuntungan Anda kepada pemerintah federal.

Boeing mengumumkan sebuah sinyal yang jelas mengenai apakah itu investasi konservatif atau investasi dengan imbal hasil tinggi. Di satu sisi, permintaan pertumbuhan di China, pesanan tertunda dan inovasi lanjutan menunjukkan pertumbuhan pesat untuk Boeing di tahun-tahun mendatang. Di sisi lain, harga minyak yang melorot, hubungan U. S. yang tegang dengan Timur Tengah dan penampilan mengecewakan di Dubai Air Show 2015 dapat menimbulkan angin sakal bagi perusahaan yang memperlambat pertumbuhan di masa depan. Dalam kedua skenario tersebut, Boeing memiliki cukup peluang untuk itu, dan indikator keuangan saat ini cukup bagus sehingga saham layak mendapat tempat di suatu tempat di portofolio pensiun Anda.

Boeing adalah perusahaan lama yang telah melewati banyak badai dalam industri siklis selama bertahun-tahun. Ini juga membayar dividen; Hasil dividen pada 2015 telah melayang sekitar 2. 5%. Kapitalisasi pasar perusahaan adalah $ 97.5 miliar. Begitu monopoli dekat di industri pesawat terbang, Boeing telah menyerahkan pangsa pasar yang signifikan kepada pesaingnya Airbus dalam beberapa dekade terakhir; Baru-baru ini, pangsa pasar globalnya telah stabil sekitar 45%. Industri ini jelas memiliki ruang bagi kedua perusahaan; Boeing dan Airbus telah pulih dengan baik dari Great Resession. Boeing mengirimkan 759 pesawat komersial pada tahun 2015 dibandingkan dengan 375 pada tahun 2008.

Pada akhir 2015, saham perdagangan saham Boeing di $ 145 per saham, yang lebih dari 50% di atas resesi pra-resesi perusahaan sejak 2007. Banyak analis industri proyek target harga $ 160 untuk Boeing pada tahun 2016, menunjukkan banyak ruang untuk pertumbuhan dalam waktu dekat. Perusahaan sudah memiliki sejumlah besar pesanan untuk mengisi selama tahun depan. The backlog saat ini berada di atas 5, 600 pesawat. Meningkatnya permintaan di China menguntungkan baik Boeing maupun Airbus. Persaingan sengit antara kedua perusahaan telah membuka jalan bagi teknologi baru dan inovasi baru yang menarik seluruh industri.

Menempel tanda-tanda positif ini adalah kinerja mengecewakan perusahaan di Dubai Air Show. Pesanan dari pertunjukan tersebut secara signifikan lebih rendah daripada beberapa tahun terakhir, menyebabkan beberapa analis menduga bahwa ketidakpuasan Timur Tengah dengan kebijakan luar negeri U. S. menyebabkan kinerja perusahaan Amerika yang buruk. Airbus, yang berkantor pusat di Prancis, memiliki penjualan yang jauh lebih kuat di acara tersebut.

Analisis Keuangan

Boeing memiliki hutang yang wajar, pendapatan yang kuat dan pertumbuhan pendapatan, dan marjin yang sehat untuk industrinya. Total hutang perusahaan adalah $ 9. 02 miliar, yang kurang dari 10% dari kapitalisasi pasarnya. Rasio utang / ekuitas (D / E) adalah 132. 9%. Rasio lancar Boeing pada 1. 2, yang membandingkan aset lancar dengan kewajiban lancar, jatuh tepat di sweet spot 1 sampai 1. 5 yang investor konservatif ingin lihat.

Pendapatan perusahaan tumbuh sebesar 25. 1% dari kuartal ketiga tahun 2014 sampai kuartal ketiga 2015. Pendapatannya tumbuh sebesar 8. 7% pada periode yang sama. Margin kotor Boeing adalah 16. 4%; marjin operasinya adalah 8. 3%. Margin ini sangat sehat bagi industri yang membutuhkan pengeluaran modal boros sedemikian rupa agar tetap kompetitif.

Kesesuaian IRA Tradisional

Argumen untuk memasukkan saham Boeing dalam IRA tradisional mencakup catatan jangka panjang perusahaan mengenai stabilitas dan hasil dividennya yang murah hati. Perusahaan besar seperti Boeing tidak dikenal menghasilkan hasil besar yang Anda temukan dengan perusahaan pemula dan perusahaan kecil.

Jika Anda menganggap Boeing sebagai investasi yang stabil namun bukan investasi dengan pertumbuhan tinggi, termasuk dalam IRA tradisional, Anda dapat menghemat uang saat Anda memarkir uang Anda di tempat yang aman yang memungkinkannya majemuk perlahan seiring berjalannya waktu. Anda terkena pajak karena keuntungan saat Anda pensiun, tapi jika Anda mengharapkan keuntungan ini menjadi sederhana, tagihan pajak Anda seharusnya tidak menindas.

Roth IRA Suitability

Jika Anda mengharapkan Boeing terus mengalahkan pasar, seperti yang terjadi selama beberapa tahun terakhir, pertimbangkan termasuk saham di Roth IRA Anda.Kelemahannya adalah Anda tidak bisa mengurangi kontribusi yang Anda hasilkan dari pajak penghasilan tahun Anda saat ini. Untuk investasi dengan imbal hasil tinggi yang dilelang, bagaimanapun, pajak yang Anda bayar sekarang akan pucat dibandingkan dengan uang yang Anda hasilkan pada saat pensiun dari keuntungan Anda. Yang terbaik, keuntungan investasi dari Roth IRA tidak dikenai pajak. Berdasarkan tarif pajak penghasilan biasa 2015, ini dapat mencegah Anda untuk kehilangan hampir 40% keuntungan pajak Anda.