Vanguard Balanced Index Fund ("VBINX") terdiri dari campuran ekuitas (saham) dan sekuritas pendapatan tetap (obligasi). Dana tersebut melacak indeks yang luas untuk saham dan obligasi, memberi investor tingkat diversifikasi yang tinggi. Banyak penelitian menunjukkan bahwa reksa dana yang melacak indeks luas mengungguli lebih mahal, mengelola dana peer secara aktif dalam jangka panjang. Dana tersebut mempertahankan rasio di sekitar 60% saham sampai 40% obligasi. Dengan rasio biaya sebesar 0,22%, VBINX 74% lebih murah daripada dana biasa dengan kepemilikan serupa.

VBINX berinvestasi sebagian besar di perusahaan besar dan lebih condong ke saham pertumbuhan dibandingkan dengan nilai saham, meskipun juga memberi ruang bagi saham dividen. Per 31 Januari 2016, itu terdiri dari lebih dari 3.000 saham dan 6.000 obligasi. Seorang investor jarang harus khawatir dengan buruknya kinerja satu atau dua perusahaan yang menurunkan keseluruhan portofolio. Investasi minimum adalah $ 3.000. Bagian berikut merinci bagaimana komposisi dana telah berkembang dari Maret 2015 sampai Maret 2016.

Alokasi Sektor

VBINX terdiversifikasi dengan baik antar sektor. Per Maret 2016, sektor keuangan mendapat alokasi dana tertinggi pada 16,8%. Ini turun dari 17. 5% pada bulan Maret 2015. Terlepas dari sektor keuangan, teknologi kesehatan pada 11 1%, turun dari 11 7% pada bulan Maret 2015, menerima alokasi hanya lebih dari 10%. Dimana dua sektor teratas kehilangan alokasi, yang lain memperoleh, termasuk layanan teknologi, yang meningkat dari 8,3% alokasi pada bulan Maret 2015 menjadi 9, 8% pada bulan Maret 2016, dan nondurables konsumen, meningkat dari 6,8 menjadi 7, 6%. Yang dihasilkan adalah dana yang sangat seimbang dimana masing-masing 15 sektor masing-masing mendapat alokasi minimal 2%. Ini berkisar dari sektor beta tinggi seperti sektor keuangan hingga defensif, sektor penghasil pendapatan seperti utilitas.

Diversifikasi Negara

VBINX adalah dana U. S.. Kepemilikannya di Amerika Serikat total 93. 6%, meskipun jumlah ini turun dari 96. 1% pada bulan Maret 2015. Namun, sebagian besar perbedaan tersebut belum diinvestasikan ke luar negeri. Sebaliknya, sementara ini dianggap sebagai uang tunai atau investasi jangka pendek di tengah penyeimbangan. Sejak Maret 2015, tidak ada negara selain Amerika Serikat yang menerima alokasi lebih dari 2% di VBINX pada waktu tertentu. Irlandia menerima alokasi 1. 9% per Maret 2016, sementara masing-masing negara lain mewakili, termasuk Inggris Raya, Swiss, Bermuda dan Singapura, menerima di bawah 1%.

Top Holdings

Dengan ribuan saham dan obligasi dalam dana tersebut, ada alasan bahwa tidak ada perusahaan individual yang mendominasi. Sebenarnya, pada bulan Maret 2016, dana tersebut menampilkan banyak uang yang dipegang sebagai uang tunai atau investasi jangka pendek seperti yang dialokasikan ke perusahaan tunggal manapun.Hal ini sering terjadi sebagai hasil penyeimbangan ulang, meskipun jika berlangsung terlalu lama, hal itu dapat menciptakan hambatan tunai dan biaya kesempatan, karena uang yang dipinjam secara tunai tidak menghargai atau mendapatkan bunga.

Kepemilikan saham terbesar dalam ekuitas adalah, Apple Inc. (NASDAQ: AAPL AAPLApple Inc174. 54 + 1. 18% Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ), Alfabet, Kelas A & GOOGLAlfabet Inc1, 047. 37-0 25% Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 , GOOG GOOGAlphabet Inc1, 029. 70-0 27% Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ), dan Exxon Mobile (NYSE: XOM XOMExxon Mobil Corp83 48 + 0. 36% Dibuat dengan Highstock 4. 2. 6 ). Distribusi

VBINX sangat menyukai perusahaan besar, atau perusahaan dengan kapitalisasi pasar lebih dari $ 10 miliar. Perusahaan mega-topi membentuk 49% dari dana tersebut, naik dari 47% di bulan Maret 2015. Perusahaan-perusahaan besar mencapai 28, 5% dari dana tersebut, turun dari 29,2% pada bulan Maret 2015. topi tengah dan topi kecil menerima alokasi yang kecil dan semakin kecil.