Saat Anda mendekati langkah besar untuk pensiun, Anda harus membuat keputusan yang akan mempengaruhi jumlah uang yang Anda keluarkan selama masa pensiun Anda. Anda perlu memikirkan apakah Anda akan merasa paling aman dengan cek garansi bulanan atau ingin mengendalikan penuh uang yang telah Anda selamatkan. Bagi kebanyakan orang campuran dari dua pilihan adalah yang terbaik.

Memutuskan apa yang Anda lakukan dengan tabungan yang Anda bangun selama karir kerja Anda dalam 401 (k) - atau mungkin beberapa 401 (k) jika Anda mengubah pekerjaan - adalah keputusan yang sering kali tidak dapat diubah. Bahkan jika Anda belum pernah bekerja dengan penasihat keuangan sebelumnya, ini mungkin satu keputusan yang Anda pilih untuk berkonsultasi dengannya. (Untuk lebih lanjut, lihat Dasar-dasar Rencana Pensiun 401 (k) .)

Pada dasarnya, Anda memiliki empat pilihan. Mari kita lihat lebih dekat pro dan kontra masing-masing.

Ambil Distribusi Lump-Sum

Yang satu ini bisa terlihat seperti yang paling menggoda. Anda mungkin belum pernah memiliki jumlah besar di rekening giro Anda sebelumnya. Hati-hati, karena opsi ini memiliki banyak jebakan.

Pros

• Ini dapat membantu Anda memenuhi kebutuhan uang tunai segera yang Anda miliki.

Cons

• Anda kehilangan keuntungan dari tabungan tangguhan pajak yang bisa Anda nikmati selama bertahun-tahun yang akan datang.
• Anda harus membayar pajak penghasilan secara keseluruhan dalam satu tahun. Jika itu mendorong pendapatan total Anda lebih dari $ 415, 051 dan Anda hanya satu - atau $ 466, 951, jika Anda sudah menikah - ini bisa memaksa Anda ke dalam kelompok pajak tertinggi sebesar 39. 6%. Bahkan memukul 33% braket bisa memakan bagian penting dari sarang telur Anda jika total pendapatan Anda mencapai $ 190, 151 dan Anda lajang ($ 231, 451 untuk pembayar pajak yang telah menikah).

Tinggalkan Uang Anda di nomor 401 (k)

Pilihan ini mungkin atau mungkin tidak tersedia. Ini akan tergantung pada peraturan yang ditetapkan atasan Anda untuk 401 (k). Jika Anda berpikir untuk melakukan ini, pastikan untuk memeriksa peraturan jika Anda meninggalkan 401 (k) dengan atasan Anda.

Pros

• Anda terus mendapatkan pengelolaan uang profesional dalam sebuah rencana yang Anda kenal dengan baik. Anda sudah familiar dengan pilihan investasi dan mungkin telah menemukan penasihat yang baik di perusahaan yang mengelola rencana perusahaan Anda.
• Akun akan terus bertambah penangguhan pajak kecuali penarikan yang Anda lakukan saat masa pensiun.
• Anda dapat membuat perubahan dalam pilihan rencana Anda selama masa pensiun, mungkin tanpa biaya apapun, jika Anda ingin mentransfer di antara pilihan investasi.
• A 401 (k) memiliki perlindungan hukum yang lebih baik. 401 (k) Anda dilindungi dari kreditor dan kebangkrutan. Bahkan IRA pun tidak seaman.

Kontra

• Jika Anda telah bekerja untuk beberapa pengusaha selama karir Anda dan memiliki banyak akun 401 (k), ini bisa menjadi mimpi buruk untuk mengelola investasi Anda.
• Pilihan Anda akan terbatas pada apa pun yang diputuskan perusahaan untuk tersedia di 401 (k).
• Majikan Anda dapat mengubah pilihan investasi setiap saat. Jika Anda tidak memperhatikan, dana Anda bisa berakhir di pasar uang yang menghasilkan tingkat bunga minimal.

Roll All Your 401 (k) Tabungan ke IRA

Ini adalah pilihan yang akan disarankan oleh banyak penasihat keuangan, karena ini memberi Anda pilihan dan kontrol yang lebih besar. (Untuk lebih lanjut, lihat Alasan Utama Tidak Melompati 401 (k) Anda ke IRA dan 8 Alasan Melompati 401 (k) ke IRA )

Pro

• Anda dapat memilih lebih banyak opsi yang ditawarkan oleh reksadana atau perusahaan pialang tempat Anda menggandakan investasi Anda. Semua jenis investasi yang legal dalam IRA bisa menjadi pilihan Anda, tergantung pada administrator IRA yang Anda pilih.
• Anda mungkin bisa menurunkan biaya saat memilih administrator IRA Anda. Misalnya, Vanguard atau Fidelity menawarkan reksa dana dengan biaya rendah dan ETF. Banyak 401 (k) dana memiliki biaya lebih tinggi dari Vanguard.
• Jika memiliki lebih dari 401 (k) akun, Anda dapat menggulung mereka menjadi satu IRA, yang akan mempermudah pengelolaan akun tersebut.
• Jika Anda pensiun sebelum 59 ½, Anda mungkin bisa memanfaatkan penarikan bebas pajak, terutama jika Anda memerlukan uang karena cacat atau asuransi kesehatan.

Kontra

• Anda akan menjadi manajer utama dana Anda. Anda bisa melakukan kesalahan investasi dan kehilangan segalanya. Pikirkan semua orang yang kehilangan seluruh tabungan investasi mereka ke skema investasi Bernie Madoff.
• Jika Anda memutuskan untuk memberikan bantuan kepada penasihat keuangan, pastikan Anda tahu bagaimana penasihat keuangan itu dibayar. Penasihat Anda bisa memilih pilihan yang menghasilkan uang paling banyak untuknya dan belum tentu Anda.

Gunakan 401 (k) Tabungan untuk Membeli Anuitas

Ini akan memungkinkan Anda mendapatkan arus pendapatan tetap selama sisa hidup Anda, dan mungkin juga kehidupan pasangan Anda. (Untuk rincian tentang anuitas, baca Bagaimana Anuitas Tetap Bekerja Setelah Pensiun dan Bagaimana Anuitas Variabel Bekerja Setelah Pensiun .)

Kelebihan

• Ini memungkinkan Anda untuk meniru apa yang Anda telah digunakan untuk sebagian besar hidup Anda - gaji tetap.
• Anda tidak memiliki kesempatan untuk hidup lebih lama dari uang Anda.
• Seseorang memiliki tanggung jawab untuk memastikan uang Anda bertahan selama sisa hidup Anda.

Kontra

• Pembayaran Anda akan bernilai kurang dan setiap tahun: Karena jumlah pembayaran tidak akan naik, inflasi akan mengurangi nilai uangnya. Beberapa anuitas menawarkan pembayaran yang naik seiring berjalannya waktu, namun Anda harus menerima pembayaran awal yang lebih rendah.
• Banyak anuitas memiliki biaya tersembunyi. Pastikan Anda mengerti berapa banyak tabungan Anda akan dimakan oleh biaya.

Carilah Pihak Ketiga yang Independen

Konsultasikan dengan pihak ketiga yang independen untuk membantu memilih opsi yang tepat untuk Anda. Perencana berbasis biaya adalah pilihan terbaik Anda. Anda ingin memastikan bahwa Anda mendapatkan saran berdasarkan apa yang baik untuk Anda. Penasihat keuangan berbasis komisi mungkin terpengaruh oleh kepentingan pribadi karena potensi komisi berasal dari penanganan sejumlah besar uang.(Lihat Membayar Penasihat Investasi Anda - Biaya atau Komisi? )

Garis Dasar

Pilihan apa yang Anda putuskan untuk dilakukan dengan 401 (k) akun Anda bisa menjadi yang paling penting keputusan keuangan saat pensiun. Luangkan waktu untuk melihat seluruh portofolio keuangan Anda dan mencari tahu apa yang terbaik untuk Anda dalam jangka panjang.